ట్రయాంగులర్ ఆర్బిట్రేజ్: మూడు కరెన్సీలలో ఎలా ట్రేడ్ చేయాలి

మీరు ట్రేడింగ్ కు కొత్త అయితే, ఆర్బిట్రేజింగ్ యొక్క భావనను అర్థం చేసుకోవడం మీకు అనేక చిక్కు ప్రశ్నలను పరిష్కరించడానికి సహాయపడుతుంది.

ఆర్బిట్రేజింగ్ అనేది వివిధ మార్కెట్లలో అంతర్గత ధర వ్యత్యాసాల నుండి లాభాన్ని సంపాదించడానికి అనేక వ్యాపారులు అనుసరించే ఒక పద్ధతి. ఆర్బిట్రేజింగ్ అనేక రూపాలు తీసుకోవచ్చు, మరియు ఇది సెక్యూరిటీ మార్కెట్ కంటే ఫారెక్స్ మార్కెట్ లేదా విదేశీ కరెన్సీ మార్కెట్లో ఎక్కువ సాధారణ ప్రదేశం. ట్రయాంగులర్ ఆర్బిట్రేజింగ్ అనేది అదే సమయంలో మూడు కరెన్సీలలో ట్రేడింగ్ కలిగి ఉంటుంది. లాభం పొందడానికి వ్యాపారులు మూడు విదేశీ కరెన్సీల మధ్య ధర వ్యత్యాసాల ప్రయోజనాన్ని పొందడానికి ప్రయత్నిస్తారు.

కరెన్సీ మార్కెట్లో, ఒక కరెన్సీకి వ్యతిరేకంగా మరొక కరెన్సీ అమ్ముడుపోయినప్పుడు/ కొనుగోలు చేయబడినప్పుడు అత్యంత సాధారణమైనది రెండు-పాయింట్ లేదా రెండు-కరెన్సీ ఆర్బిట్రేజింగ్. కొనుగోలుదారు అంచనా కంటే తక్కువగా ఉండే విక్రయ ధర కోసం విక్రేత అడిగినప్పుడు, ఒక నెగటివ్ స్ప్రెడ్ సృష్టించబడుతుంది. వాస్తవం కంటే ఇది ఒక హైపోథెటికల్ పరిస్థితి వంటిది- అధిక అస్థిరత మరియు తక్కువ వాల్యూమ్‌తో ఒక మార్కెట్‌లో సంభవించేది.

ట్రయాంగులర్ ఆర్బిట్రేజింగ్ లో, మూడు వ్యాపారాలను ఒకేసారి చేస్తారు, మూడవ కరెన్సీని బేస్ గా చేసుకుని, ఒక కరెన్సీ కొనుగోలు చేయడం మరియు మరొక కరెన్సీని విక్రయించడం. అది ఎలా జరుగుతుంది? మార్పిడి రేటు మరియు కోటెడ్ క్రాస్-ఎక్స్చేంజ్ రేటు మధ్య వ్యత్యాసాలు ఉన్నప్పుడు ఆర్బిట్రేజ్ అవకాశం ఏర్పడుతుంది.  ఒక కరెన్సీకి వ్యతిరేకంగా ఒక నిర్దిష్ట కరెన్సీ ఓవర్ వాల్యూ అయినప్పుడు, కానీ మరొక కరెన్సీకి వ్యతిరేకంగా  అండర్ వాల్యూ చేయబడినప్పుడు ఈ పరిస్థితి సంభవించవచ్చు. సాధారణంగా ట్రేడ్ చేయబడిన ట్రయాంగులర్ ఆర్బిట్రేజింగ్ కాంబినేషన్లలో ఒకటి EUR/USD, USD/GBP, మరియు EUR/GBP, కానీ ఏదైనా కాంబినేషన్ కోసం అవకాశం ఉండవచ్చు.

ఒక ఉదాహరణ సహాయంతో పరిస్థితిని అర్థం చేసుకోవడం సహాయపడవచ్చు.

ఒక నిర్దిష్ట తేదీన, EUR/USD  అనేవి 0.8667 రేటుతో ట్రేడింగ్ చేస్తున్నాయి.

USD/GBP మధ్య మార్పిడి రేటు 1.5027

మరియు EUR/GBP కోసం 1.3020 అనుకుందాం

పైన పేర్కొన్న సందర్భంలో, పౌడ్ కు వ్యతిరేకంగా యూరో అండర్ వాల్యూ చేయబడింది, ఇది ఆర్బిట్రేజింగ్ కోసం ఒక అవకాశాన్ని సృష్టిస్తుంది.

మీరు క్రాస్-కరెన్సీ రేటును లెక్కించవచ్చు = 0.8667x 1.5027 లేదా 1.3024

ట్రయాంగులర్ ఆర్బిట్రేజింగ్ స్ప్రెడ్ ప్రారంభించడానికి, ట్రేడర్ ఈ క్రింది చర్యలను చేపట్టాలి.

యూరోల కోసం డాలర్లను విక్రయించడం, అదే సమయంలో పాండ్స్ కోసం యూరోలను విక్రయించడం. మరియు అంతిమ చరణం పూర్తి చేయడానికి, డాలర్ల కోసం పౌండ్స్ విక్రయించడం. అది ఎలా జరుగుతుందో ఇక్కడ ఇవ్వబడింది.

యూరోల కోసం డాలర్లను విక్రయించడం $1000,000 x 0.8667= € 8,66,700

పౌండ్స్ కోసం యూరోలను విక్రయించడం € 8,66,700 x 1.3020 = € 11,28,443

డాలర్ల కోసం పౌండ్లను విక్రయించడం 11,28,443 x 1.5027= $16,95,711

త్రియాంగులర్ ఆర్బిట్రేట్‌ను ఆర్కెస్ట్రేట్ చేసే ప్రక్రియలో అనేక దశలు ఉంటాయి.

– ట్రయాంగులర్ ఆర్బిట్రేజింగ్ అవకాశాన్ని గుర్తించడం – ఇది కోటెడ్ ఎక్స్చేంజ్ రేటు క్రాస్-కరెన్సీ ఎక్స్చేంజ్ రేటుకు సరిపోలకపోతే సంభవిస్తుంది

– క్రాస్-రేటు మరియు సూచించిన క్రాస్-రేటు మధ్య వ్యత్యాసాన్ని లెక్కించడం

– పైన పేర్కొన్న దశలో లెక్కించబడిన ధరలలో ఒక తేడా ఉంటే, అప్పుడు ఇతర కరెన్సీ కోసం బేస్ కరెన్సీని ట్రేడ్ చేయండి

– తదుపరి దశలో ఒక మూడవదాని కోసం రెండవ కరెన్సీని ట్రేడ్ చేయడం ఉంటుంది

– తుది దశలో, ట్రేడర్ మూడవ కరెన్సీని తిరిగి ప్రారంభ కరెన్సీగా మార్చుకుంటారు, మరియు ట్రేడింగ్‌లో ఉన్న ఖర్చులను లెక్కించిన తర్వాత, ఒక నికర లాభం సంపాదిస్తారు

రిస్క్ కారకాలను పరిగణనలోకి తీసుకోవడం

ట్రయాంగులర్ ఆర్బిట్రేజింగ్ అనేది ఒక రిస్క్-రహిత ట్రేడింగ్ అవకాశం, ఇక్కడ వ్యాపారి ఆస్తి ధరలో మార్జినల్ వ్యత్యాసాల నుండి లాభం పొందుతారు. కానీ కొన్ని అంతర్గత ప్రమాదాలు ఉన్నాయి.

ట్రయాంగులర్ ఆర్బిట్రేజింగ్ లో గణనీయమైన ప్రారంభ పెట్టుబడి ఉంటుంది, ఎందుకంటే కరెన్సీల మధ్య ధర వ్యత్యాసం సాధారణంగా చాలా తక్కువ ఉంటుంది. గణనీయమైన లాభం సంపాదించడానికి, మీరు పెద్ద వాల్యూమ్‌లలో ట్రేడ్ చేయాలి.  మార్జిన్ ఉపయోగించడం వలన మీ రిస్క్ అనేక రెట్లు పెరుగుతుంది.

తరువాత, ఈ అవకాశాలు అవి సంభవించిన వెంటనే కనిపించకుండా పోతాయి- కొన్ని మిల్లీసెకన్ల నుండి కొన్ని సెకన్ల వరకు ఉంటాయి. కరెన్సీ మార్కెట్ వ్యత్యాసాలు చాలా వేగంగా సర్దుబాటు చేయబడే లక్షణం కలిగి ఉంటాయి. దీని కారణంగా, ఆర్బిట్రేజ్ ట్రేడింగ్‌ను అనుసరించాలనుకునే ఎవరికైనా అల్గారిథమ్ ఆధారిత ఆటోమేటెడ్ ట్రేడింగ్ ప్లాట్ఫార్మ్ అవసరం.

ముగింపు

ఆర్బిట్రేజింగ్ అనేది మార్కెట్ అసమర్థత కారణంగా ఉత్పన్నమయ్యే అవకాశం యొక్క చిన్న విండో. ఒక ఆదర్శవంతమైన పరిస్థితిలో, ధరలు కనుగొనదగినవి అయి  ఉన్నచోట, ఆర్బిట్రేజింగ్ అవకాశాలు సంభవించకూడదు. అయినప్పటికీ, ట్రయాంగులర్ ఆర్బిట్రేజింగ్ అవకాశాలు మరింత అరుదైనవి. ట్రయాంగులర్ ఆర్బిట్రేజింగ్ అవకాశాన్ని గుర్తించడానికి, మీకు అడ్వాన్స్డ్ ఆటోమేటెడ్ ట్రేడింగ్ సాఫ్ట్‌వేర్ అవసరం. నిర్దిష్ట ప్రమాణాలు నెరవేర్చబడినప్పుడు ఈ సాఫ్ట్‌వేర్ ఒక వ్యాపారాన్ని ప్రారంభిస్తుంది.

తులనాత్మకంగా తక్కువ రిస్క్ కారణంగా, మార్కెట్ పరిస్థితులు అనుమతించినప్పుడు ట్రయాంగులర్ ఆర్బిట్రేజింగ్ అనేది లాభాన్ని సంపాదించడానికి సమర్థవంతమైన మార్గం.

అనేక మార్కెట్లలో ఆర్బిట్రేజింగ్ ప్రోత్సహించబడుతుంది ఎందుకంటే ఇది ధర వ్యత్యాసాలను అందిస్తుంది మరియు మార్కెట్‌ను ఒకే ధర చట్టం అమలు చేయడానికి సహాయపడుతుంది కాబట్టి.