సాంకేతిక వ్యాపార పద్ధతులను కనుగొనడానికి అన్వేషణ ఇటీవలి ధోరణి కాదు. చాలా కాలం నుండి, వ్యాపారులు తమ పెట్టుబడి నిర్ణయాలను ప్రాతిపదికరించడానికి ఖచ్చితంగా ధర హెచ్చుతగ్గులను ఊహించడానికి సహాయపడే మార్గాలను రూపొందించడానికి ప్రయత్నాలు చేస్తున్నారు. క్యాండిల్ స్టిక్ చార్ట్స్, బోలింగర్ బ్యాండ్స్ మరియు మరెన్నో, మార్కెట్ సెంటిమెంట్ మార్పులు గుర్తించడానికి నిరంతర ప్రయత్నాలు చేయబడుతున్నాయి.

ధర మార్పు యొక్క పరిమాణం కొలవడానికి రిలేటివ్ స్ట్రెంగ్త్ ఇండెక్స్ (ఆర్ఎస్ఐ), ఒక వేగమైన సూచిక. ఇది ఒక కొలమానం, ఇది స్టాక్ ఎక్కువగా కొనబడినదా లేదా ఎక్కువగా అమ్మబడినదా అని అర్ధం చేసుకోవడానికి సహాయపడుతుంది.

మోమెంటమ్ ఆస్సిలేటర్ అంటే ఏమిటి?

RSI ఒక మోమెంటమ్ ఆస్సిలేటర్ సూచిక. కానీ అది ఏమిటి? ఆర్ఎస్ఐ లాగా, మోమెంటమ్ ఆసిలేటర్ యొక్క భావన ట్రేడింగ్ సిస్టమ్స్ లో కొత్త భావనలు అనే తన ప్రసిద్ధ పుస్తకంలో జె. వెల్లెస్ వైల్డర్ ద్వారా మొదట ప్రవేశపెట్టబడింది,. ఆర్ఎస్ఐ అర్థం చేసుకోవడానికి, మార్కెట్ సెంటిమెంట్ మారినప్పుడు రెండు సూచికలను ఒకేసారి ఉపయోగించడం వలన మోమెంటమ్ ఆసిలేటర్ ఎలా మరియు ఎంత పనిచేస్తుందో కూడా అర్థం చేసుకోవాలి.

ఒక మార్కెట్లో ధర ఎంత తొందరగా లేదా ఎంత తరచుగా (లేదా వేగంగా) మారుతుందో నిర్ణయించడానికి మోమెంటమ్ సహాయపడుతుంది. తన పుస్తకంలో, జాన్ జె. మర్ఫీ దానిని క్రింది విధంగా వివరించారు మరియు దాని సూత్రాన్ని కూడా ఇచ్చారు

“ఒక నిర్ణీత సమయంలో జరిగే ధర మార్పులను నిరంతరంగా తీసుకోవడం ద్వారా మార్కెట్ మోమెంటమ్ కొలవబడుతుంది. ఒక 10-రోజుల మోమెంటమ్ లైన్ నిర్మించడానికి, చివరి ముగింపు ధర నుండి 10 రోజుల క్రితం ముగింపు ధరను తీసివేయండి. ఈ అనుకూల లేదా ప్రతికూల విలువ అప్పుడు సున్నా లైన్ చుట్టూ ప్లాట్ చేయబడుతుంది.” మోమెంటమ్ యొక్క సూత్రం:

M=VVx

ఇక్కడ: v= తాజా ధర

Vx = x రోజుల క్రితం ముగింపు ధర

ఒక స్టాక్ యొక్క బలం మరియు బలహీనతను అర్థం చేసుకోవడం కొరకు ఒక సాధారణ సూత్రం. బుల్లిష్ కాలం బేరిష్ కాలం కన్నా ఎక్కువ ఉంటుంది కాబట్టి మార్కెట్ బాగా పైకి వెళ్తున్నప్పుడు ఇది మరింత ఉపయోగకరంగా ఉంటుంది. 

RSI గురించి

అదే పుస్తకంలో, జె. వెల్లెస్ వైల్డర్ ఆర్ఎస్ఐ లేదా రిలేటివ్ స్ట్రెంగ్త్ ఇండెక్స్ ను కూడా ప్రవేశపెట్టారు, 0 నుండి 100 పరిధిలో ఒక సూచిక, ఇది ఒక స్టాక్ అధికంగా విలువ కలిగి ఉంటే సూచిస్తుంది. సాధారణంగా, ఒక స్టాక్ ధర 70 శాతం RSI కంటే ఎక్కువగా ఉంటే, అది అధికంగా కొనుగోలు చేయబడింది అని పరిగణించబడుతుంది. అలాగే, ఒక స్టాక్ ధర 30 శాతం కంటే తక్కువగా ఉంటే, అది అధికంగా విక్రయించబడుతుందని భావించబడుతుంది.

ఒక మార్కెట్ బుల్లిష్ లేదా బెరిష్ అనేదానిని సూచించడమే కాకుండా, సాధారణ పోకడలు గురించి ఆలోచనలను సేకరించడానికి కూడా RSI ఉపయోగించబడుతుంది.

RSI లెక్కించడానికి సూత్రం

RSI ఈ క్రింది సూత్రాన్ని ఉపయోగించి లెక్కించబడుతుంది:

RSI = 100 – ( 100 / 1 + RS)

RS = సగటు లాభం / సగటు నష్టం

సగటు లాభం లేదా సగటు నష్టాన్ని ఎలా లెక్కించాలి

విడల్ యొక్క పుస్తకంలో సూచించినట్లుగా, ఒకవేళ ఈ ఆర్ఎస్ఐ సూత్రాన్ని 14 రోజుల వ్యవధిలో లెక్కించబడుతుంది అని మనం అనుకుంటే, అప్పుడు ,

మొదటి సగటు లాభం = 14 రోజుల వ్యవధి యొక్క మొత్తం లాభాలు/ 14

మొదటి సగటు నష్టం = 14 రోజుల వ్యవధి యొక్క మొత్తం నష్టాలు / 14

2nd సగటు, మరియు తరువాతి సగటు, ఈ విధంగా లెక్కించబడుతుంది,

  • సగటు లాభం = [(మునుపటి సగటు లాభం) x 13 + ప్రస్తుత లాభం] / 14
  • సగటు నష్టం = [(మునుపటి సగటు నష్టం) x 13 + ప్రస్తుత నష్టం] / 14

ఇంతకు ముందు విలువలు మరియు ప్రస్తుత విలువను కలిసి తీసుకునే పద్ధతి ఒక మృదువైన టెక్నిక్, ఇది సాంకేతిక విశ్లేషణలో ఆర్ఎస్ఐ మరింత ఖచ్చితమైనదిగా మారడానికి సహాయపడుతుంది.

వైల్డర్ యొక్క ఫార్ములా RS లెక్కించడంలో ఒక మెరుగుదలగా ఉంది, ఇది మార్కెట్ ఎక్కువ అస్థిరంగా ఉన్నదా లేదా తక్కువ అస్థిరంగా ఉన్నదా అని సూచించడానికి ‘0’ మరియు ‘100’ మధ్య ఊగిసలాడే ఒక ఆస్సిలేటర్ గా మారింది. సగటు లాభం విలువ సున్నాగా ఉన్నప్పుడు ఆర్ఎస్ఐ సున్నా విలువను చూపుతుంది. ఉదాహరణకు, 14 రోజుల వ్యవధిలో, ఆర్ఎస్ఐ జీరో అనేది వ్యవధి కోసం ధర కదలిక తక్కువగా ఉందని సూచన, మరియు కొలవడానికి ఎటువంటి లాభం లేదు.

దీనికి విరుద్ధంగా, 14 రోజుల వ్యవధి పాటు అధిక వర్ణ విశ్లేషణలో ధర కదలిక జరిగినప్పుడు మరియు ఎటువంటి నష్టం లేనప్పుడు RSI 100 ఉంటుంది.

గుర్తుంచుకోండి, ఒక మృదువైన ప్రభావం ఆర్ఎస్ఐ విలువను కొద్దిగా భిన్నంగా చేస్తుంది. 250 కాలంలో లెక్కించబడిన ఆర్ఎస్ఐ 30 వ్యవధులలో లెక్కించబడిన ఆర్ఎస్ఐ కంటే ఎక్కువ మృదువైన ప్రభావాన్ని కలిగి ఉంటుంది.

ఒక ఉదాహరణతో RSI ని చర్చించనివ్వండి,

14 రోజుల వ్యవధిలో ఏడు రోజుల పాటు 1 శాతం లాభం ఉందని అనుకుందాం. మరియు మిగిలిన ఏడు రోజులకు సగటు నష్టం 0.8%. RSI ఈ విధంగా లెక్కించబడుతుంది,

ఒక RSI సూచికను ఎలా అర్ధం చేసుకోవాలి

– బుల్లిష్ మార్కెట్ సమయంలో, ఒక స్టాక్ విలువ ఒక వ్యవధిలో పదేపదే అధికంగా కొనుగోలు చేయబడిన 70 పరిమితిని చేరుకోవచ్చు. అది జరిగితే, RSI విలువ 80 కు సర్దుబాటు చేయబడవచ్చు, ఇది బలమైన ధోరణి చూపుతుంది.

– RSI అనేది ఒక ధర లైన్ చార్ట్ కంటే ఎక్కువ విస్తృతమైనది. ఇది ఒక లైన్ చార్ట్ వివరించలేని డబుల్ టాప్స్ లేదా డబుల్ బాటమ్స్ వంటి వివరాలను ఇస్తుంది. అంతేకాకుండా, ఇది స్టాక్ యొక్క మద్దతు లేదా నిరోధక స్థాయిపై కూడా కొన్ని వివరాలు అందచేస్తుంది.

– ఒక బుల్లిష్ మార్కెట్లో ఆర్ఎస్ఐ 40 మరియు 90 మధ్య ఉంటే, 40-50 మధ్య ఉన్న ప్రాంతం మద్దతు స్థాయిగా ఉంటుంది. అదేవిధంగా, ఒక బేర్ మార్కెట్లో 10 మరియు 60 మధ్య ఉంటే, 50 మరియు 60 మధ్య ఉన్న ప్రాంతం నిరోధక స్థాయిగా ఉంటుంది.

– ఒక ధర లైన్ ఆర్ఎస్ఐ సూచిక ద్వారా ధృవీకరించబడని ఒక కొత్త అధిక స్థాయి లేదా ఒక కొత్త తక్కువ స్థాయి చూపినప్పుడు విభజన సంభవిస్తుంది. ఇది ఒక క్లిష్టమైన సూచిక, ఇది ధర వెనక్కు మళ్ళింపు పోకడను చూపిస్తుంది.

– టాప్ స్వింగ్ మరియు బాటమ్ స్వింగ్ వైఫల్యాలు కూడా విభజనలో భాగం. RSI ఒక తక్కువ ఎక్కువగా మార్క్ చేసినప్పుడు మరియు మునుపటి తక్కువ స్థాయి కన్నా క్రిందకు వెళ్ళినప్పుడు, ఒక టాప్ స్వింగ్ వైఫల్యం జరిగిందని చెప్పబడుతుంది. అదేవిధంగా, RSI ఎక్కువ తక్కువగా చేసినప్పుడు మరియు మునుపటి ఎక్కువ స్థాయి కన్నా పైకి వెళ్ళినప్పుడు, ఒక క్రింది స్వింగ్ వైఫల్యం సంభవిస్తుంది.

ఆర్ఎస్ఐ పరిమితి

ఏదైనా ఇతర సూచికల లాగానే, దీర్ఘకాలిక పోకడలకు అనుగుణంగా RSI సూచిక యొక్క ఫలితాలు అత్యంత విశ్వసనీయమైనవి. అసలైన వెనుగతిరిగే సంకేతాలు అరుదైనవి మరియు తప్పు హెచ్చరికలు నుండి ఫిల్టర్ చేయబడాలి. ఒక స్టాక్ ధర మరింత కొనుగోలు చేయబడిన సిగ్నల్ ను చూపినప్పుడు ఒక RSI విలువ తప్పుగా సానుకూలతను చూపించగలదు మరియు గణనీయమైన తిరస్కరణ చేస్తుంది. అదేవిధంగా, ఒక బేరిష్ క్రాస్ఓవర్ తర్వాత స్టాక్ ధరలో అకస్మాత్తుగా వేగవృధ్ధి చేసినప్పుడు ఒక తప్పుడు నెగటివ్ ప్రారంభించబడుతుంది.

రెండవది, ఆర్ఎస్ఐ సూచిక చాలా కాలం పాటు అధికంగా కొనుగోలు చేయబడిన లేదా విక్రయించబడిన పరిధిలో ఉండవచ్చు కానీ ఆ స్టాక్ వ్యతిరేక కదలికను చూపవచ్చు. కాబట్టి, బుల్లిష్ మరియు బేరిష్ పరిధుల మధ్య ధర ప్రత్యామ్నాయం చేస్తూ ఉండే ఒక సందర్భంలో ఇది మరింత ఉపయోగకరమైనది.